כלכלה, עסקים- פורטל אקונומיסט
 
 
 
 
 
 
בית ההשקעות מיטב

חודש פברואר חם מהרגיל בקרנות הקונצרניות

1/03/2010

בסיכום של עוד שבוע חיובי, חתמה תעשיית הקרנות את חודש פברואר בגיוס מרשים של כ-2.3 מיליארד שקל, בהובלת קרנות אג"ח חברות וכללי ששברו שיאים חדשים וגייסו סכום אדיר של כ-3.2 מיליארד שקל. גם הקרנות המנייתיות נהנו מגיוסים נאים, בעוד האפיק הממשלתי סבל מפדיונות, שבלטו בעיקר בקרנות אג"ח מדינה וצמוד מדד, לאחר שאלו פדו לא פחות מ-1.0 מיליארד שקל. הקרנות הממונפות והאסטרטגיות רשמו את החודש הטוב ביותר בשנתיים האחרונות

 תעשיית הקרנות חתמה את החודש בעוד שבוע של גיוסים שהסתכמו בכ-0.5 מיליארד שקל. בסיכום חודשי רשמה תעשיית הקרנות גיוס של כ-2.3 מיליארד שקל , ובנטרול הקרנות הכספיות (פדיון של כ-0.4 מיליארד שקל) וקרנות אגד ישראלי (גיוס של כ-0.1 מיליארד שקל), גייסו הקרנות המסורתיות כ-2.6 מיליארד שקל או קצב גיוס יומי של כ-135 מליון שקל – עלייה של כ-50% בקצב הגיוסים מחודש ינואר.

 חודש פברואר ייזכר כחודש הטוב ביותר לקרנות אג"ח חברות וכללי מאז שנת 2007, זאת לאחר שהן גייסו לא פחות מכ-3.2 מיליארד שקל. בשבוע החולף הן הוסיפו עוד כ-0.8 מיליארד שקל ושמרו על קצב גיוסים גבוה מהרגיל. הגיוסים המרשימים באים על רקע המשך העליות הנאות במדדי אג"ח הקונצרניות לאורך כל הדירוגים (מתל-בונד 20 ועד HIGH YIELD), כאשר בסיכום חודשי רשמו קרנות אג"ח חברות וכללי תשואה בשיעור ממוצע של כ-1.0%. מתחילת השנה, גייסו קרנות אג"ח חברות וכללי כ-5.4 מיליארד שקל והן מובילות בצורה בטוחה את טבלת המגייסות השבועית, החודשית והשנתית.

 האפיק הממשלתי היה תנודתי ועצבני החודש על רקע פרסום מדד המחירים לצרכן (שהפתיע וירד ב-0.7%) שגרם לנגיד בנק ישראל להותיר את הריבית על כנה, ועל רקע השינויים התכופים בתשואות אג"ח האמריקאיות, בדגש על ה-YEARS T-BILLS  10 , שנע החודש בתשואות של 3.55%-3.8%, והשפיע באופן ישיר על התנהגות העקום הישראלי. בסיכום חודשי, רשמו קרנות אג"ח מדינה וצמוד מדד רשמו את השבוע החלש ביותר שלהן השנה עם פדיונות של כ-0.4 מיליארד שקל, אשר הובילו אותן לפדיונות גבוהים של כ-1.0 מיליארד שקל בסיכום חודשי, בדומה לפדיונות שנרשמו בחודש ינואר. יציאת הכספים המאסיבית באה בעיקר על רקע הורדת הציפיות האינפלציוניות להמשך השנה. הקרנות השקליות רשמו בסיכום חודשי פדיונות קלים יותר, של כ-60 מליון שקל – הפדיון החודשי הראשון מאז אוקטובר 2009.

 הקרנות המנייתיות (ישראל, חו"ל וגמישות) נסחרו על רקע עוד חודש תנודתי שהסתיים במגמה חיובית. מדד ת"א 25 רשם השבוע ירידה של כ-0.5% ומתחילת החודש עלייה של כ-3.6%, מדד יתר-50 עלה השבוע בכ-0.6% וזינק מתחילת החודש בכ-6.0%. מנגד, מדד ת"א-בנקים התממש השבוע בכ-3.8% ובסיכום חודשי ירד בכ-0.7%. עייני המשקיעים היו נשואות החודש לראות את התפתחויות במדיניות ה-PIIGS  ובניסיון למצוא הבהרות לכיוון הכלכלה האמריקאית על שלל נתונים מאקרו-כלכליים וסיום עונת הדו"חות הרבעוניים. בסיכום חודשי, רשמו הקרנות המנייתיות גיוס נאה של כ-170 מליון שקל, זאת לאחר שבשבוע האחרון הן גייסו עוד כ-90 מליון שקל, בדומה לשבוע הקודם לו. הגיוסים החודש המשיכו להתמקד בקרנות המתמחות במניות בישראל (200 מליון שקל) ולקרנות הגמישות (20 מליון שקל). מנגד פדיונות ממשיכים לפקוד את הקרנות המתמחות במניות בחו"ל ובסיכום חודשי הן רשמו יציאת כספים של כ-50 מליון שקל.

 הקרנות הכספיות רשמו השבוע גיוסים קלים של כ-30 מליון שקל, בסיומו של חודש הפכפך, שבו הן רשמו יציאת כספים של כ-0.4 מיליארד שקל – ירידה משמעותית בקצב הפדיונות מחודש ינואר. בסיכום שנתי פדו הקרנות הכספיות כ-1.8 מיליארד שקל.

 החודש ראוי לציין גם את הקרנות הממונפות והאסטרטגיות שהחלו לעלות הילוך בתקופה האחרונה. בסיכום חודשי הן רשמו גיוס נאה של כ-80 מליון שקל ומתחילת השנה הגיוס עומד כבר על כ-120 מליון שקל, גיוס השווה ערך לכ-17% מסך הנכסים המנוהלים בקטגוריה בתחילת השנה (690 מליון שקל). בשנת 2009 גייסו הקרנות הממונפות והאסטרטגיות כ-250 מליון שקל, כך שהן גייסו בתוך חודשיים כמעט כחצי מסך הגיוסים של שנה שעברה.

 בסיכום חודשי צמחה תעשיית קרנות הנאמנות בכ-3.2 מיליארד שקל, המיוחסת לגיוסים נטו של כ-2.3 מיליארד שקל ולעליית ערך נכסי הקרנות בכ-0.9 מיליארד שקל, זאת על רקע עלייה במדד מיטב לקרנות הנאמנות בשיעור של כ-0.7%.

 תעשיית הקרנות מנהלת נכון לסוף החודש (25.2.10) כ-138.0 מיליארד שקל.

טבלת יצירות/פדיונות בקטגוריות המובילות:

אפיק

סיכום שבועי (21-25/2/10) (במיליוני שקלים)

סיכום חודש פברואר (1-25/2/10) (במיליוני שקלים)

סיכום שנתי    (במיליארדי שקלים)

קרנות מנייתיות[1]

88

167

0.5

קרנות כספיות

-23

-426

1.8-

קרנות אג"ח שקליות

-27

-59

0.1-

קרנות אג"ח מדינה וצמוד מדד

-433

-1,004

2.0-

קרנות אג"ח חברות וכללי

812

3,227

5.4

שונות (אגד קרנות ואחרות[2])

72

357

0.8

סה"כ

489

2,262

2.8

סה"כ (בנטרול קרנות כספיות ואגד ישראלי)

513

2,557

4.4



[1] כולל מניות ישראל, מניות חו"ל וגמישות.

 

[2] כולל קרנות אגד ישראלי, אגד חוץ, ממונפות ואסטרטגיות, אג"ח חו"ל, לתושבי חוץ ומעורבות

הכותב הנו מנהל קשרי יועצים במיטב בית השקעות

מסמך זה הוכן על-ידי מיטב בית השקעות בע"מ ו/או על-ידי אחת או יותר מהחברות שבשליטתה. מסמך זה אינו מהווה תחליף לייעוץ אישי המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם, ועל כל אדם להתייעץ עם יועץ ו/או משווק השקעות בכל הנוגע לביצוע פעולה במוצרים פיננסיים ועם יועץ פנסיוני ו/או סוכן שיווק פנסיוני בכל הנוגע להצטרפות או עזיבת מוצרים פנסיוניים. כמו כן, מסמך זה אינו מהווה הצעה או המלצה לרכישת או מכירת מוצר פיננסי, לרבות קרן השתלמות, אופציות, יחידות השתתפות בקרן נאמנות או כל נייר ערך או מוצר פיננסי אחר, ואינו מהווה הצעה להצטרפות או עזיבת מוצר פנסיוני, לרבות קופת גמל, קרן השתלמות, קרן פנסיה או תכנית ביטוח. רכישת מוצר פיננסי בגינו נדרש פרסום תשקיף ודיווחים מיידיים, לרבות יחידות בקרנות נאמנות, תעשה על פי התשקיף והדיווחים המיידיים שבתוקף. כמו כן, מיטב בית השקעות בע"מ, וכן חברות שבשליטתה עוסקות, בין היתר, בניהול תיקי לקוחות, ניהול קרנות נאמנות, ניהול קופות גמל, ניהול קרנות השתלמות, ניהול קרנות פנסיה וחיתום, ועשוי להיות למי מהן עניין אישי במסמך זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמן ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. האמור במסמך זה נאסף ו/או מתבסס על מידע ממקורות שונים ולא בוצעה על-ידי מיטב בית השקעות ו/או כל חברה שבשליטתה בדיקה עצמאית של המידע האמור. האמור במסמך זה כולל הערכות, אומדנים ו/או תחזיות. מיטב בית השקעות בע"מ וכן כל חברה בשליטתה אינן אחריות לכל נזק, אובדן, הפסד או הוצאה מכל סוג שהוא, לרבות ישיר ועקיף, שייגרמו למי שמסתמך על האמור במסמך זה, כולו או חלקו. אין בתשואות העבר של המוצרים הפיננסיים כדי להעיד על תשואותיהם בעתיד. כל הזכויות, לרבות זכויות הקניין הרוחני, במסמך זה ובתוכנו, שייכות למיטב בית השקעות בע"מ ו/או לאחת או יותר מהחברות אשר בשליטתה, ואין לעשות בו כל שימוש שהוא, לרבות להפיצו ולהעתיקו, ללא קבלת אישורן מראש ובכתב.

הדפסשלח לחברהוסף תגובהצור קשר  הדלק בהZרקור
סקירות נוספות
החשודה המיידית - ספרד , 6/05/2010
"ענן וולקני" אירופאי של חובות וגירעונות נתן אותותיו בתעשיית קרנות הנאמנות בישראל , 3/05/2010
אירופה היא הברבור השחור של משבר הסאבפריים , 3/05/2010
יוון שלחה את הבורסה המקומית לירידות , 3/05/2010
אפריל 2010: תשואה שלילית בקופ"ג בפעם הראשונה אחרי 15 חודשים של שכרון חושים, 2/05/2010
המדרון האירופי החלקלק , 29/04/2010
הר הגעש היווני מסוכן מהאיסלנדי, 25/04/2010
ירידות קלות בת"א על רקע המשבר היווני, 25/04/2010
מארס 2010: תשואה חיובית לקופות הגמל תודות לעליות הנאות במניות בישראל ובחו"ל, 31/03/2010
חודש פברואר חם מהרגיל בקרנות הקונצרניות, 1/03/2010
[1-5]  Previous Page 10 Next Page  [11-15]...[41-42]

אודות אקונומיסט

חדשות כלכלה

פורומים כלכלה

מאמרים כלכלה

לינקים נבחרים

מי אנחנו

כלכלה

הנהלת חשבונות

כלכלת משפחה

לימודי שוק ההון

חברי המערכת

שוק ההון

שירותי מחשוב

כלכלה

מחשבונים

פרסמו אצלנו

נדל"ן

דיני מקרקעין

שוק ההון

מידע פיננסי

תקנון האתר

פרסום ומדיה

משכנתא

פנסיה

רוטנברג עו"ד גירושין 

צור קשר

ספורט ובריאות

פנסיה

יזמות

עסקים קטנים

RSS

טכנולוגיה

ייעוץ מס

משכנתאות

פורקס

       
       

חדשות כלכלה, עסקים , שוק ההון, משכנתא אקונומיסט.

דרונט בניית אתרים
© כל הזכויות שמורות לפורטל כלכלה, עסקים אקונומיסט בע"מ.